인도의 스마트워치 시장은 밤 사이에 변화했습니다. 수년간 그 지역 브랜드들이 주도를 차지했던 반면, 애플과 삼성 같은 글로벌 거장들은 수백만 개의 연간 선적 중에 존재감을 구축하기 위해 고군분투해 왔습니다. 그러나 갑자기이 카테고리는 이전에 중요한 존재감이 없는 알 수 없는 브랜드들로 가득 차고 있습니다. 이들은 소비자의 관심을 끌기 시작했으며 결국 시장을 통합 단계로 이끌 것으로 예상됩니다.

그동안 Fire-Boltt, Noise, boAt과 같은 국내 브랜드들이 이 카테고리를 주도하며 전체 시장의 60% 이상을 차지했습니다. 반면에 애플과 삼성은 4.5%에서 연간 110만 대의 단위를 선적한 2023년에 2% 미만으로 줄었습니다. 시장 정보 기업 IDC에 따르면 그 동안 총 선적량은 1.1백만 대입니다.

한편, 신규 진출 브랜드들은 2020년 3~5%에서 2021년 15~20%로 시장 점유율이 급증했습니다. IDC의 웨어러블 기기 시장 분석 담당 고문인 비카스 샤르마는 TechCrunch에게 이 카테고리가 지금 매년 1억 3420만 개의 단위를 차지한다고 말했습니다.

이러한 브랜드들은 종종 인정되지 않는 이름을 사용하거나 대기업 제품의 복제품일 수 있습니다. 이들 중 많은 제품들은 애플과 삼성 같은 대규모 글로벌 브랜드의 직접 복제품으로, 애플 워치의 가격은 애플 워치 SE의 시작 가격이 360달러(29,900 인도 루피)이고 삼성 갤럭시 워치 4는 290달러(23,999 인도 루피)에 소매되는 반면, Fire-Boltt, boAt, Noise와 같은 인도 스마트워치 브랜드의 제품은 12달러부터 시작합니다.

비싼 모델들과 달리 브랜드 제품들은 일반적으로 보증을 제공하지 않습니다. 경우에 따라, 소매업체가 고객에게 교환 보증을 제공하지만 제조업체에서 제공하는 것이 아니며 단순히 종이 또는 구두로 제공됩니다. 헬스 트래킹 메트릭은 종종 비용 절감을 위해 센서를 부적절하게 선택해 정확하지 않으며 하드웨어/소프트웨어 조합은 많이 부족합니다. 그러나 기존 인도 플레이어들이 제공하는 스마트워치조차 때로는 애플 워치나 삼성 갤럭시 워치와 같은 정확도에 미치지 못할 수 있습니다. 이는 이러한 공급 업체들이 가격 대비 센서 품질에 타협하기 때문입니다.

컨터포인트의 고객 연구 분석가 앤시카 진은 TechCrunch에게 말했습니다. "[대부분의 저가형 스마트워치의] 센서의 정확도는 프리미엄 모델에서 얻을 수 있는 사용자 경험 수준을 제공하기에 충분하지 않습니다."

샤르마는 또한 인도의 스마트워치 시장에서 알 수 없는 브랜드의 수는 2021년 78개에서 2023년 128개로 증가했다고 지적했습니다.

"알 수 없는 브랜드의 수가 거의 80~90% 증가했습니다," 이 말했습니다. "이는 시장이 지금 더욱 혼잡해졌음을 분명히 보여줍니다."

가격 하락

인도 스마트워치 시장에서 알 수 없는 브랜드들의 성장은 아직 주도하는 모든 지역 기업에 중요한 영향을 미치지 못했습니다. 그러나 기존의 플레이어들은 조심해야 합니다. 일부 확인된 지역 브랜드들은 열 이름을 가진 것이 높았습니다. 또한, 알 수 없는 브랜드들의 성장은 평균 판매가격 (ASP)을 낮추었습니다.

Warburg Pincus의 공동 창업자이자 CEO인 사미르 메타는 TechCrunch에게 ASP가 90%로 떨어졌다고 말했습니다.

"전체 볼륨이 줄어들기 시작했습니다," 그는 말했습니다. "ASP는 1년 만에 90%까지 하락했습니다. 이는 어느 산업에서 한 해 만에 90%의 가격 하락이 나쁜 영향을 미치지 않는 산업이 있습니까?"

시장 분석가들은 Mehta가 언급한 것만큼 상당한 가격 하락을 보았습니다.

컨터포인트의 진은 TechCrunch에게 2022년의 59달러에서 2023년의 36달러로 ASP가 39% 하락했다고 말했습니다. "시장에는 디바비 지원 업체가 디바흐를 가져와 시장에 내 막아 두는 장치가 많습니다. 그 사라져 버리면 조금씩 귀추가 생기게 될 것입니다. 누구도 그 사업에서 돈을 벌지 않는다면 모두 사업에 투자할 것이 없습니다."

인도 3위 스마트워치 브랜드인 보아트는 IDC에 따르면 연간 성장률이 17% 하락했습니다. 스마트워치 사업은 이 스타트업의 수익의 약 20%를 차지합니다.

Mehta는 알 수 없는 브랜드로부터 일정한 영향을 겪었지만 보아트는 앞으로 몇 년 동안 스마트워치의 15~20%의 수익을 창출할 것입니다.

다르게, Fire-Boltt와 Noise(상위 2개 브랜드)는 같은 분기에 연간 성장률을 보았습니다.

BOSE 주도의 Noise의 공동 창업자인 고라브 카트리는 이 스타트업이 '상위 2개 브랜드의 지속적인 유입 및 브랜드로 인한 뚜렷한 영향을 보지 못했다고말했습니다.

시장 유지를 위한 움직임

시장 전문가들은 알 수 없는 브랜드들이 존재감을 확대함에 따라 중요한 플레이어들이 변화 전략을 변경하고 미래 스마트워치에 더 많은 가치를 추가하지 않는 한 모든 주요 플레이어들에 영향을 줄 것으로 믿습니다.

현재 주요 시장 참가업체들은 주로 알 수 없는 브랜드들과 유사한 첫 구매자를 대상으로하고 있습니다. 대신, 분석가들은 확인된 브랜드들이 기존 고객을 대상으로해야 한다고 믿습니다.

컨터포인트의 진은 "사람들은 이전 구매에 대한 그들의 다음 구매를 위해 이러한 [확인된 인도 브랜드의] 스마트워치를 선택하지 않습니다. 그 이유는 당연히 이러한 기기들의 고객 경험과 사용자 인터페이스가 부드럽지 않기 때문입니다."라고 말했습니다.

대부분의 확인된 인도 플레이어들은 대부분 중국 원본 디자인 제조업체[ODM]를 사용하며 제품 차별화가 제한됩니다. 이러한 모델 중 많은 것들은 애플과 삼성과 유사하게 보입니다. 그러나 인도 브랜드들은 국내에서 PCB를 개발하고 소프트웨어 경험을 개발하며 글로벌 플레이어들과 구별합니다. 지역 조립은 제조업체로 하여금 20%의 수입 관세를 회피할 수 있습니다.

지난해, 스마트워치 브랜드 보아트와 Noise는 제품 카탈로그를 다양화하기 위해 인도에서 스마트 링 시장에 진입했습니다. 그러나 2023년에 10만 개 이상의 선적량을 본 인도의 스마트 링 시장은 IDC의 Q4에 43.1%의 점유율을 차지한 Ultrahuman이 주도합니다.

보아트의 Mehta는 스타트업이 또 다른 카테고리를 만들어 유지하기 위해 스마트워치 시장을 초점으로 작업 중이고 어린이와 노인, 스포츠 및 웰빙을 위해 새로운 모델을 개발하고 있습니다. 이와 유사하게, 더 나은 품질의 기기를 찾고 있으며 건강과 웰빙에 대해 더 많은 인식을 가진 두 번째 또는 세 번째 시간 구매자를 위해 새로운 스마트워치를 디자인 중입니다. 그러나 이러한 변화는 보아트 스마트워치의 가격을 높일 것입니다.

그러나 Sharma와 같은 시장 분석가는 알 수 없는 브랜드들과 ASP 하락으로 인해 인도 스마트워치 시장은 단일 자릿수 성장만이 될 것으로 예상했습니다. 시장은 이전 몇 년 동안 150% 이상의 연간 성장을 보았습니다.

Sharma는 또한 스마트워치 시장이 다음 몇 년 동안 통합될 것으로 예측하고 적은 플레이어들만 남을 것이라고 믿습니다.

“다음 2년 안에 플랫라인이 올 것이며... 모든 것이 코로나 이후에 시작되었으며 이제 하늘의 높이까지 올라갔습니다... 곧 포화점을 보게 될 것입니다." 그는 말했습니다.